2023 和 2024 年，市场屡创新高，尤其是“科技七巨头”推升了整体指数的表现。但到了 2025，随着波动加剧，不少投资人开始迷茫：到底该进场还是退场？涨了怕跌，跌了又怕抄底失败。
如果你正准备退休或已开始认真规划退休生活，以下五个常见的投资错误，你一定要避免——它们不仅可能拖累你的退休金，还可能影响你未来几十年的生活质量。
1) 错误一：过度自信，误判自己能力
很多人在牛市中“被市场带飞”，以为自己投资眼光精准。但一旦市场转向，才发现其实只是运气好。
- 退休前夕最忌资金大幅波动。比起追求高回报，更重要的是拥有“可预测的稳定现金流”。
2) 错误二：FOMO —— 害怕错过，盲目跟风
听说朋友靠AI股票翻倍了，看到比特币暴涨，很多人忍不住冲进去。FOMO的情绪很容易让人盲目跟风，但一家公司股价跌了不代表“打折”，也许是因为基本面出了问题。价格下跌≠便宜，涨得快也≠适合你。
- 退休资金不是用来“搏一把”的，而是要用来换来自由、尊严和安心。 .
正如巴菲特所说：“Don’t risk what you have and need, in order to pursue what you don’t have and don’t need.”
退休前最重要的，不是赚到“更多”，而是保护好你已经拥有、也确实需要的东西。追逐短期高回报、听信别人一夜暴富的故事，可能会让你把几十年积累的成果拱手让出。
3) 错误三：只看眼前走势，忽略市场周期
市场涨了，就以为会一直涨；市场跌了，又觉得永远不会涨回来。这是“recency bias”作祟，让人高位买入、低位卖出，反向操作。
- 一个好的退休规划，不是建立在短期趋势上，而是基于长期逻辑和现金流可持续性。
4) 错误四：乱用杠杆或期权
想“快一点赚到足够退休的钱”，于是开杠杆、买期权，但忽略了其中的巨大风险。如果没有足够的专业知识，一次判断失误，可能让多年积累化为乌有。
- 退休不是打Texas Hold’em。这个阶段的策略是“赢了能多花一点，输了也不伤本钱”。
5) 错误五：投资自己看不懂的东西
看到某个科技股暴涨，或听说某家公司“被低估”，很多人没了解清楚就匆忙买入。结果涨跌都不知道该怎么办。
- 退休资金应该放在自己“能力圈”内——放在自己理解、信任、能管理的资产上，不要让市场牵着鼻子走。
那退休前到底该怎么投资？
好的投资，是‘正面我赢，反面我也没输太多’。我们为客户设计的退休策略，目标不是赚最多，而是：让你安心花钱，有尊严地老去。
比如：
- 用一部分资产建立终身现金流（不依赖股市，也不怕长寿）；
- 用策略性工具进行税务优化，少交一分是一分；
- 规划好流动性与应急金，不给未来的自己添麻烦。
写在最后：
退休不是结束，而是人生的新一章。我们帮助客户打造的，不只是“退休账户”，而是一个真正能支撑你想要的生活方式的系统。欢迎加入我们的退休策略讲座，或预约一次1对1咨询，我们为你量身定制属于你的安心花钱系统。